Contexto
El acceso a la financiación sigue siendo un desafío clave para las pequeñas y medianas empresas. A pesar de los numerosos programas de apoyo, la mayoría de los empresarios se enfrentan a la falta de capital circulante, a los complejos procedimientos bancarios y a los requisitos de garantía. Al mismo tiempo, los modelos de negocio están cambiando: las compras, las ventas e incluso los suministros se realizan en línea. Aquí es donde entra en escena el embedded finance, un nuevo paradigma en el que la financiación se integra en el propio proceso empresarial.
El problema del modelo tradicional
El sistema bancario está acostumbrado a trabajar con prestatarios medianos y grandes.
Para los microclientes (con una facturación anual de hasta 10 millones de UAH), especialmente en los sectores agrícola, comercial o HoReCa, el crédito suele ser inalcanzable debido a la falta de garantías o a un perfil de riesgo no estándar.
Como resultado, las empresas limitan su crecimiento o financian su facturación a través de costosos préstamos al consumo.
Un nuevo enfoque: financiación en el momento
El embedded finance cambia la propia lógica de la financiación:
• el agricultor recibe los productos con pago aplazado a través de una plataforma digital,
• un restaurante repone sus existencias a través de un marketplace y recibe automáticamente un crédito a corto plazo,
• un distribuidor vende a plazos y el socio fintech asume el riesgo financiero.
Así es como funcionan las soluciones que la empresa fintech Activitis está desarrollando a través de WEAGRO (sector agrícola) y eDilo (comercio, HoReCa).
La financiación se convierte en parte del acuerdo, no en un procedimiento bancario independiente.
Ventajas para el mercado
• Velocidad: las decisiones se toman en minutos, no en semanas.
• Simplicidad: sin garantías, riesgos cambiarios ni burocracia en papel.
• Asociación: todas las partes ganan: el proveedor aumenta las ventas, el cliente obtiene capital circulante, el financiero obtiene una cartera líquida.
• Datos en lugar de garantías: la calificación se basa en datos de numerosos registros, análisis del comportamiento e historial crediticio.
El futuro de la financiación para micro y pequeñas empresas
En Ucrania, el embedded finance tiene un potencial especial.
La combinación de plataformas digitales y financiación integrada puede crear un verdadero ecosistema de soluciones accesibles.
Las pequeñas empresas obtendrán lo que les ha faltado durante años: capital circulante adicional justo en el momento en que lo necesitan.
Conclusión
La financiación del futuro no es un producto que haya que buscar o al que haya que ir.
Es un servicio que está integrado en cada proceso de negocio.
Y es el embedded finance el que abre el camino a una nueva cultura financiera: rápida, colaborativa y transparente.
